Торговая система Carry trade является одной из самых популярных систем торговых действий трейдеров на глобальном валютном рынке Форекс...


В основе данной стратегии, название которой не имеет корректного перевода на русский, лежит тот факт, что в разных странах действуют разные процентные ставки по депозитам относительно средств номинированных в национальных валютах.

Суть Carry trade заключается в заимствовании финансовых средств в национальных валютах государств, где центральными банками установлены низкие уровни процентных ставок, с последующей конвертацией, а затем инвестировании их в национальные валюты государств, где уровни процентных ставок выше.

Наиболее часто в Carry trade используется японская иена. К примеру, валютный трейдер берёт в долг 100000 иен в каком-либо японском банке, после чего конвертирует эти средства в доллары США и покупает на эту сумму бонд, то есть долговое обязательство компании или правительства.

Допустим, что выплаты по приобретённому бонду составляют 3,5 % годовых. При этом стоимость заимствований в Японии продолжается оставаться низкой и близка, как в последние годы, к нулю.


Секрет больших денег или стратегия "Ключ к прибыли"
Хочу поделиться собственным опытом: расскажу о своём способе заработка больших денег.. ещё

В этом случае трейдер может заработать на данной операции 3,5 % (3,5 % — 0 %), разумеется, при условии, что курс японской иены по отношению к американскому доллару останется неизменным.

Очень часто профессиональные валютные спекулянты практикуют описанную выше стратегию, занимаясь трейдингом на условиях маржинальной торговли.

Что представляет собой стратегия Carry trade?

Что представляет собой стратегия Carry trade?

Связано это с тем, что использование кредитного рычага позволяет многократно увеличить доходность. Если, предположим, трэйдер применяет рычаг 10:1, доходность финансовой операции в описанном выше примере достигнет 35 %.

Что касается финансовых рисков, связанных с данной стратегии, то в качестве основной опасности здесь выступает неожиданное изменение обменных курсов выбранных для торговли валют.

Именно так случилось в октябре 2008 года, когда пузырь carry trade на основе иены лопнул на фоне мирового финансового кризиса.

В качестве заключения следует заметить, что применение данной торговой стратегии большим количеством участников межбанковского рынка Форекс обязательно приходится учитывать цетробанкам при установлении ставки рефинансирования.

Очевидно, что повышение её уровня без учёта текущей ситуации на глобальном валютном рынке может повлечь за собой массированный и ничем не контролируемый приток спекулятивного капитала...

-----
Понравилась статья? Пожалуйста, поделитесь с друзьями. Спасибо :)